ריבית דריבית: הנוסחה, דוגמאות מחושבות, כלל 72 וההבדל מריבית פשוטה
ריבית דריבית היא ריבית שמחושבת גם על הריבית שנצברה בתקופות קודמות, ולכן הסכום גדל בקצב מואץ: ערך עתידי = קרן × (1 + r)^n. 10,000 ש"ח ב-7% לשנה הם 19,672 ש"ח אחרי 10 שנים ו-76,123 ש"ח אחרי 30 שנה, לעומת 31,000 ש"ח בריבית פשוטה. אותו מנגנון פועל נגד הלווה בחוב שאינו נפרע.
עודכן ב-2026-09-12, נכון לשנת המס 2026 · 454 מילים
הנוסחה
ערך עתידי של סכום חד-פעמי: FV = P × (1 + r)^n, כאשר P הקרן, r הריבית לתקופה ו-n מספר התקופות. כשהריבית מחושבת חודשית, r היא הריבית השנתית חלקי 12 ו-n מספר החודשים, והתוצאה גבוהה מעט מחישוב שנתי (ריבית אפקטיבית).
ערך עתידי של הפקדה חודשית קבועה: FV = D × ((1 + r)^n - 1) / r, כאשר D ההפקדה החודשית. 500 ש"ח בחודש במשך 20 שנה בתשואה שנתית של 5% (חישוב חודשי) מצטברים ל-205,517 ש"ח, מתוכם 120,000 ש"ח הפקדות ו-85,517 ש"ח ריבית. המחשבון באתר משלב סכום התחלתי והפקדה חודשית.
ריבית פשוטה מול ריבית דריבית
בריבית פשוטה הריבית מחושבת רק על הקרן המקורית: 10,000 ש"ח ב-7% ל-30 שנה צוברים 700 ש"ח בשנה, סך הכל 21,000 ש"ח ריבית ו-31,000 ש"ח בסוף. בריבית דריבית אותם נתונים נותנים 76,123 ש"ח. ההפרש כולו נובע מריבית על ריבית, והוא גדל עם השנים: אחרי 10 שנים ההפרש הוא כ-2,700 ש"ח, אחרי 30 שנה כ-45,000 ש"ח.
הפער בין 4% ל-7% נראה קטן לשנה אחת, אך אחרי 30 שנה 10,000 ש"ח הופכים ל-32,434 ש"ח או ל-76,123 ש"ח, יותר מפי שניים. לכן דמי ניהול של אחוז אחד לאורך עשרות שנים משפיעים על הצבירה הרבה יותר מאחוז אחד בשנה בודדת; מחשבון דמי הניהול באתר מציג את ההפרש.
כלל 72
קירוב לזמן הכפלת הסכום: 72 חלקי הריבית השנתית באחוזים. ב-4% הכסף מוכפל בכ-18 שנה, ב-7% בכ-10.3 שנים, ב-12% בכ-6 שנים. הקירוב מדויק למדי בריביות של 3% עד 12%. הוא פועל גם על אינפלציה: ב-3% אינפלציה כוח הקנייה נחצה בכ-24 שנה.
איפה זה פוגש את משק הבית
בחיסכון: פנסיה, קרן השתלמות, קופת גמל להשקעה ופיקדונות ארוכים. התשואה בהם אינה קבועה, ולכן החישובים הם המחשה לפי הנחה ולא תחזית; רשות שוק ההון מפרסמת תשואות עבר בגמל-נט ובפנסיה-נט, והן אינן מעידות על העתיד. בחוב: יתרה שאינה נפרעת בכרטיס אשראי, בהלוואת בלון מלא או בחוב בהוצאה לפועל צוברת ריבית על ריבית באותו מנגנון.
המס: על הריבית והרווח חל מס לפי סעיף 125ג לפקודה (15% נומינלי או 25% ריאלי), שמנוכה במימוש או במשיכה, ובמכשירים מסוימים בסוף כל שנה. באפיקים פנסיוניים הרווח פטור בתנאים, ולכן הצבירה בהם נהנית מריבית דריבית על הרווח ברוטו.
דוגמה מספרית: 10,000 ש"ח בריבית דריבית שנתית, ללא הפקדות נוספות
| 4% אחרי 10 שנים | 14,802 ש"ח |
| 4% אחרי 20 שנה | 21,911 ש"ח |
| 4% אחרי 30 שנה | 32,434 ש"ח |
| 7% אחרי 10 שנים | 19,672 ש"ח |
| 7% אחרי 20 שנה | 38,697 ש"ח |
| 7% אחרי 30 שנה | 76,123 ש"ח |
| 7% ל-30 שנה בריבית פשוטה | 31,000 ש"ח |
| 500 ש"ח לחודש, 20 שנה, 5% (חישוב חודשי) | 205,517 ש"ח |
חישוב מתמטי לפי הנחות; לפני מס ודמי ניהול. התשואות אינן תחזית.
טבלת עובדות ומקורות
| עובדה | מקור |
|---|---|
| מס על ריבית ורווחי הון של יחיד: 15% נומינלי, 25% ריאלי | פקודת מס הכנסה, סעיף 125ג |
| פטור ממס על רווחים בקרן השתלמות במשיכה כדין | פקודת מס הכנסה, סעיף 9(16א) |
| גילוי שיטת חישוב הריבית בפיקדונות ובהלוואות | כללי הבנקאות (שירות ללקוח) (גילוי נאות ומסירת מסמכים), התשנ"ב-1992 |
| תשואות עבר של קופות גמל וקרנות פנסיה | גמל-נט ופנסיה-נט, רשות שוק ההון, https://gemelnet.cma.gov.il/ |
| דמי ניהול מרביים בקופות גמל ובקרנות פנסיה | תקנות הפיקוח על שירותים פיננסיים (קופות גמל) (דמי ניהול), התשע"ב-2012 |
מה לא כלול ומקרים מיוחדים
- בהלוואת שפיצר הריבית מחושבת על יתרה יורדת ואינה מצטברת, כל עוד התשלומים משולמים במועד.
- תשואות שליליות בשנים מסוימות מקטינות את הצבירה ואינן נלכדות בחישוב בריבית קבועה.
- המחשבון אינו מביא בחשבון הפקדות משתנות או משיכות באמצע התקופה.
שאלות נפוצות
מה ההבדל בין ריבית פשוטה לריבית דריבית?
פשוטה מחושבת על הקרן בלבד; דריבית גם על הריבית שנצברה, ולכן היא גדלה מהר יותר ככל שהתקופה ארוכה.
מה זה כלל 72?
קירוב: 72 חלקי הריבית באחוזים נותן את מספר השנים להכפלת הסכום.
האם התשואה במחשבון ודאית?
לא. התשואה היא הנחה של המשתמש, ובאפיקי השקעה היא משתנה ויכולה להיות שלילית.
איך דמי ניהול משפיעים?
הם מקטינים את התשואה בכל שנה, וההפרש מצטבר בריבית דריבית לאורך התקופה. מחשבון דמי הניהול מציג את הסכום.
כלים ומדריכים קשורים
פגישה עם מתכנן פיננסי
מתכנן פיננסי או יועץ השקעות מורשה. האתר אינו מייעץ - הפנייה עוברת לבעל מקצוע מורשה בלבד.